行情梳理
【資料圖】
市場繼續(xù)弱勢震蕩，說好的牛市一天之后打回原形，真的是這樣？大盤全天弱勢震蕩走低，三大指數(shù)集體收跌，創(chuàng)業(yè)板領(lǐng)跌，跌幅1%。
個股上看，跌多漲少，近3600股下跌，10股跌停；1400+股上漲，漲停34只，漲跌中位數(shù)為-0.66%，跑輸大盤指數(shù)。
從漲停情緒來看，高度板下降到了3板的首創(chuàng)證券，2板有7只，連板率高達(dá)46%，創(chuàng)今年以來的新高，要持續(xù)關(guān)注后續(xù)連板率，首板15只。
量能上看，兩市縮量調(diào)整，全天成交8910億元，較上個交易日減少1591億元，縮量調(diào)整，放量上攻，是上攻行情的典型特征；北向資金全天也呈凈賣出態(tài)勢，天凈賣出24.98億元，終結(jié)了此前連續(xù)2個交易日凈買入的局面；分市場來看，滬股通凈買入10.76億元，深股通凈賣出35.74億元。
盤面上看，板塊跌多漲少，仍是板塊輪動為主。超導(dǎo)概念股再度大漲，國纜檢測5天4板，百利電氣、創(chuàng)新新材漲停；AI概念股迎來反彈，傳媒游戲股領(lǐng)漲，幸福藍(lán)海20CM漲停，金逸影視、上海電影、中原傳媒、南方傳媒4股漲停；數(shù)據(jù)要素概念股震蕩走強(qiáng)，世紀(jì)恒通、安碩信息均20CM漲停；券商股低開反彈，國盛金控、首創(chuàng)證券、哈投股份漲停；農(nóng)業(yè)股表現(xiàn)活躍，金健米業(yè)、宏輝果蔬漲停。下跌方面，醫(yī)藥股、房地產(chǎn)全線調(diào)整，一品紅、歐普康視等跌超10%，麗珠集團(tuán)、漢商集團(tuán)跌停。中興通訊午后跳水跌停，成交金額超90億。
總體上看，市場的結(jié)構(gòu)性行情特征并未改變，今日市場上演了，權(quán)重調(diào)整，題材唱戲的格局，不過題材股也并未是普漲狀態(tài)，仍是在之前的AI熱點(diǎn)，后續(xù)的持續(xù)性有待觀察。市場當(dāng)前的順周期的主線并未改變，調(diào)整后仍是低吸機(jī)會。
醫(yī)藥股暴跌發(fā)生了什么？
今日醫(yī)藥股大跌，申萬醫(yī)藥生物指數(shù)大跌超2.8%，盤中跌幅一度超3%，創(chuàng)2022年12月19日單日最大跌幅。7月31日以來累計跌幅達(dá)5.52%。指數(shù)已經(jīng)逼近2022年10月12日的低點(diǎn)。
個股上看，多股出現(xiàn)重挫，一品紅、歐普康視、盟科藥業(yè)、悅康藥業(yè)、翔宇醫(yī)療、歐林生物跌超10%，麗珠集團(tuán)、漢商集團(tuán)跌停，46股跌幅超5%。
值得注意的是，7月31日至8月7日，A股醫(yī)藥生物板塊市值蒸發(fā)超3200億元
那到底發(fā)什么了什么？引發(fā)了醫(yī)藥股如此大跌。
醫(yī)藥股的大跌主要受到近期持續(xù)的醫(yī)療反腐政策的影響，目前政策持續(xù)發(fā)酵，整個醫(yī)藥行業(yè)都受到影響。截至7月26日，全國已有至少155位醫(yī)院院長、書記被查，數(shù)量已超過去年全年的兩倍。
創(chuàng)新藥“一哥”恒瑞醫(yī)藥7月31日以來，累計大幅超20%。此前，有傳言稱，恒瑞醫(yī)藥深圳辦公室被查。
醫(yī)療反腐的推進(jìn)短期對醫(yī)藥行業(yè)來講是極大的利空，短期應(yīng)該規(guī)避，但從長期而言利好整個行業(yè)的健康發(fā)展。但也意外著這次利空出盡后，醫(yī)藥行業(yè)將迎來強(qiáng)勁的反彈。
對此，德邦證券在最新的研報中表示，醫(yī)療反腐對行業(yè)中長期發(fā)展構(gòu)成利好，但短期確實(shí)有一些不確定性。投資策略上中短期回避院內(nèi)，中長期看好創(chuàng)新、剛需和產(chǎn)品力強(qiáng)的領(lǐng)域。展望未來，醫(yī)療反腐或為醫(yī)藥板塊最后一次調(diào)整：1）人民對健康的需求不會因反腐而降低，醫(yī)藥的消費(fèi)屬性仍在，醫(yī)保的支出仍持續(xù)增長，23年1-6月醫(yī)保支出增長達(dá)18.2%；2）估值明確底部，目前TTM估值約24.77倍，考慮到新冠影響，距離2022年9月底的估值大底向下空間有限；3）配置低配：根據(jù)二季度基金持倉分析，全基持倉7%左右，經(jīng)過一周的情緒宣泄，我們判斷全基醫(yī)藥持倉或在5%以內(nèi)，嚴(yán)重低配；整體上醫(yī)藥短期回避政策影響，中長期看好創(chuàng)新發(fā)展。
券商上漲才剛剛開始
今日券商低開高走，最終翻紅，首創(chuàng)證券、哈投股份國盛金控漲停，湘財股份、華鑫股份、西南證券、信達(dá)證券均探底回升后漲超5%。
7月28日的大漲和8月4日成交額創(chuàng)歷史新高，券商的情緒已經(jīng)被點(diǎn)燃。疊加活躍資本市場、提振投資者信心以及釋放券商流動性的多重政策利好支撐下，券商股目前處于上漲的初期階段。
從技術(shù)格局上看，申萬券商指數(shù)在長達(dá)一年多的頭肩底形態(tài)被突破后，就已經(jīng)打開了上行的空間，目前在等待MA60上穿MA120，一旦MA60上穿MA120,，所有均線直播將形成多頭排列，對指數(shù)形成進(jìn)一步的助漲作用。
同時，周線和月線上看，MACD指標(biāo)均已經(jīng)形成了金叉，形成了共振，中期上行趨勢不變。
以上觀點(diǎn)不構(gòu)成任何操作建議，股市有風(fēng)險，投資需謹(jǐn)慎。本報，告基于獨(dú)立、客觀、公正和審慎的原則制作，信息均來源于公開資料，本公司對這些信息的準(zhǔn)確性和完整性不作任何保證。